前言：設計業是半導體產業鏈的龍頭，設計企業的發展直接影響了制造和封裝等產業鏈上下游眾多環節。

中國是全球最大的電子信息產品消費市場 ，也是最大的芯片消費市場，必然受到全球業界的關注。芯片設計企業是輕投資，又更貼近市場和終端，也更受關注。然而中國的設計企業家數眾多，設計產品種類繁多，設計企業總體規模偏小，且每家設計企業的產值及產品相對分散，但活力十足，所以中國設計產業的發展備受資本、業界和政府關注。中國設計企業的多樣、多元、變化、分散就決定了其更需要專業的咨詢公司進行精準、全面、深入的分析。

芯謀研究的核心團隊從2004年起就專注于集成電路產業，尤其是中國芯片設計產業的研究，獲得大量一手數據，并于每半年發布一次設計產業研究報告。

從數據來源看，一方面，芯謀研究對眾多設計公司深入調研獲得海量詳實的數據，另一方面，來自于芯片供應鏈和終端需求的數據驗證，對集成電路設計企業建立起雙重感知，例如在比特幣廣受關注之前，比特大陸鮮為人知，而芯謀研究(ICwise)早在2017年的設計報告中首次發掘出比特大陸，并根據產業鏈的相關數值，預測出其居于2017年設計企業營業收入的Top2，成為當年的芯片設計黑馬。

近日，《2018上半年中國集成電路設計產業研究報告》發布，包含自2007年至2018年上半年超過10年的設計產業數據和信息，涵蓋：中國設計產業發展現狀和趨勢、中國設計十大設計企業概況、中國設計產業的并購及上市進展、中國設計產業營收拆解分析、中國設計行業亮點資訊收集以及中國集成電路制造產業發展趨勢等內容。

IC設計業的總體情況

在需求強勁、供給充足和匯率變動的綜合影響下，2018年中國IC設計產業的總營收將超過280億美元，增速將超過25%。

2018~2022中國IC設計業銷售額

資料來源：芯謀研究

推動中國企業營收增長的動力來自于兩方面：

一是眾多新型應用場景帶動IC設計需求增長，疊加國產替代芯片的巨大需求。受到中興禁運制裁事件、中美貿易關稅高企的雙重威脅，國產替代進口芯片的巨大需求。當然，國產替代并非一朝一夕的事，首先需要驗證產品性能，確保穩定供貨的前提下才能大批量采用，因此首先受益的是簡單、易替換的分立器件和小芯片，更多的需求將在未來2~3年內體現。

另一方面，晶圓制造廠的產能供應也將在2019年釋放，為設計企業的產能提供保障。2016年開始的全國新建、擴建產能將在2019年釋放，且大多數產能都是面向成熟工藝的，這將有效緩解最近兩年晶圓代工產能緊張的局面，有利于更多中小設計企業以及初創企業獲得晶圓制造廠的支持，IC設計企業出現黑馬的可能性增加。

當然，機遇和挑戰并存。中國IC設計產業的最大風險來自于中美貿易戰可能引起全球經濟走弱，進而導致芯片需求減小。對企業來說，一方面應該完善技術服務，讓客戶更加順利的選用和替換原來的進口產品；另一方面要積極拓寬和確保自身的供應鏈，加強質量管控，確保技術帶來營收增長。

二、中國十大IC設計企業

2018年國內十大設計公司

資料來源：芯謀研究

在2018年十大設計公司的預測中，芯謀研究綜合了其市場需求、主要客戶和主要供應鏈的數據，進行多輪驗證。例如海思的營收難以判斷，芯謀研究的預測綜合考慮了其供應鏈和華為手機的出貨。從供應上看，海思已經成為臺積電和中芯國際最大的大陸客戶，并且在全球客戶中的排名也十分靠前，其對封裝的需求也十分龐大，加上華為手機的出貨量以及海思芯片的占比均有所提高，因此海思今年很可能會超越聯發科成為亞洲最大的芯片設計企業，并且進入全球前五大芯片設計公司。

而另一些芯片自產自銷的公司，可能公開的產值（因為大多賣給母公司）也很大，但其在Foundry和封測端的采購較小，產業存在感不強，所以根據產業鏈調研的數據更容易被業界感同身受。

關于芯謀研究：

芯謀研究（ICwise)，中國領先的高科技研究公司。芯謀以“芯動中國，謀略天下”為己任，以“為芯謀天下”為使命，致力于成為一家植根于中國的世界級的半導體及電子行業權威的研究機構。公司擁有產業研究、投資咨詢、戰略規劃等三大塊業務，緊密跟蹤國際國內半導體以及電子產業的發展，為廣大客戶提供客觀獨立精確的行業數據以及專業權威的分析報告。同時憑借對中國半導體產業產業規律的深刻理解和洞察，依托客觀準確的行業數據積累，以及廣泛的人脈和資源，為半導體產業投融資、并購整合提供全面客觀的咨詢服務，為企業和政府提供科學的、前瞻的和可操作性的戰略規劃。

芯謀研究自2015年初成立以來，在半導體產業深耕細作，蓬勃發展。目前芯謀咨詢已有一名首席分析師，三名研究總監，三名高級分析師，兩名分析師，一名助理分析師總共十名分析師的研究團隊。團隊總計曾在國際知名半導體產業分析機構有著累積超過100年的從業經驗，是全球領先的專注在中國的半導體研究機構！