【DeepSeek 模型技術(shù)驚艷，用戶飆升】

1 月 20 日， DeepSeek-R1 正式發(fā)布，并同步開源模型權(quán)重。DeepSeek-R1在后訓(xùn)練階段大規(guī)模使用了強(qiáng)化學(xué)習(xí)技術(shù)，在僅有較少標(biāo)注數(shù)據(jù)的情況下，較大提升了模型推理能力。在數(shù)學(xué)、代碼、自然語言推理等任務(wù)上，性能比肩OpenAI o1正式版。

根據(jù)AI 產(chǎn)品榜公眾號，截至1月31日，上線僅21天，DeepSeek 日活躍用戶DAU達(dá)到 2215萬，為 ChatGPT 的 41.6%， 居于全球第二位，成為全球增速最快的AI應(yīng)用。此外，截至1月31日，DeepSeek 霸榜蘋果應(yīng)用商店美國等157個國家/地區(qū)的第一名。

QuestMobile 數(shù)據(jù)顯示，DeepSeek在1月28日的日活躍用戶數(shù)首次超越豆包，隨后在2月1日突破3000萬大關(guān)，成為史上最快達(dá)成這一里程碑的應(yīng)用。具體來看，1月20日DeepSeek R1 模型發(fā)布后， 1月26日，日活躍用戶數(shù)(DAU)突破 100 萬;1月27日，其日活躍用戶數(shù)突破500萬;1月28日，其日活躍用戶數(shù)突破2000萬;2月1日，其日活躍用戶數(shù)突破 3000 萬。

【海內(nèi)外云廠商和應(yīng)用公司爭相上線，國產(chǎn)AI 前景可期】

當(dāng)?shù)貢r間1月 29 日，微軟率先宣布將 DeepSeek R1 上線其模型庫，并稱將 DeepSeek R1 優(yōu)化版本直接引入端側(cè)AI助手;1 月 30 日，云服務(wù)商亞馬遜云也在其大模型部署平臺上上線了 DeepSeek R1 模型，開發(fā)者能夠使用其服務(wù) 簡化地將 DeepSeek 的模型在云上托管。英偉達(dá)也宣布 DeepSeek R1 671b 版本 已 作 為 其 NIM ( Nvidia Inference Microservices ) 微服務(wù)的預(yù)覽版在 build.nvidia.com 平臺上發(fā)布。我們認(rèn)為多家海外科技巨頭爭相加入，充分彰顯DeepSeek為代表的國產(chǎn)AI 模型技術(shù)實力。

2月1日，硅基流動和華為云宣布聯(lián)合首發(fā)并上線基于華為云昇騰云服務(wù)的 DeepSeekR1/V3 推理服務(wù)。2月3日，阿里云 PAI Model Gallery 支持云上一鍵部署 DeepSeek-V3、DeepSeek-R1，用戶可以零代碼實現(xiàn)從訓(xùn)練到部署再到推理的全過程。2月4日，騰訊云TI平臺宣布推出開發(fā)者大禮包，DeepSeek全系模型一鍵部署，部分模型限免體驗。2月4日，火山引擎將支持 V3/R1 等不同尺寸的 DeepSeek 開源模型，可以通過兩種方式進(jìn)行模型使用：一是在火山引擎機(jī)器學(xué)習(xí)平臺 veMLP中部署，二是在火山方舟中調(diào)用模型。此外，天翼云、百度智能云、京東云、聯(lián)通云、移動云等多家國內(nèi)云計算巨頭，青云科技、 優(yōu)刻得、神州數(shù)碼等超10家獨立云及智算企業(yè)，均宣布對 DeepSeek 的支持。

根據(jù)智東西統(tǒng)計，已有約 10 家國產(chǎn) AI 芯片企業(yè)(華為昇騰、沐曦、天數(shù)智芯、摩爾線程、海光信息、壁仞科技、太初元碁、云天勵飛、燧原科技、昆侖芯)相繼宣布適配或上架 DeepSeek 模型服務(wù)。

【投資建議】

我們持續(xù)堅定看好 DeepSeek 為代表的國產(chǎn) AI 產(chǎn)業(yè)崛起趨勢，應(yīng)用推薦金山辦公、科大訊飛、同花順、合合信息、鼎捷數(shù)智、拓爾思、金蝶國際、焦點科技、稅友股份、上海鋼聯(lián)、致遠(yuǎn)互聯(lián)、普元信息等，受益標(biāo)的包括每日互動、高偉達(dá)、漢王科技、金橋信息、漢儀股份、三六零、萬興科技、泛微網(wǎng)絡(luò)、潤達(dá)醫(yī) 療、彩訊股份、福昕軟件、新致軟件、漢得信息、興圖新科等。

算力領(lǐng)域，云廠商受益標(biāo)的包括青云科技-U、優(yōu)刻得-W、首都在線、金山云等， 推薦淳中科技、海光信息、中科曙光、浪潮信息等，受益標(biāo)的包括寒武紀(jì)、 紫光股份、工業(yè)富聯(lián)、景嘉微、遠(yuǎn)東股份等;華為昇騰生態(tài)，推薦軟通動力、神州數(shù)碼、 卓易信息等，受益標(biāo)的包括高新發(fā)展、廣電運通、烽火通信、拓維信息等。

我們篩選出以下潛力標(biāo)的

每日互動(300766)公司在較早時間就接入 DeepSeek 相關(guān)版本并完成各方面的 評估及利用自有算力進(jìn)行私有化部署，目前主要用于業(yè)務(wù)垂直場景使用、研發(fā)提 效(AI4SE)、知識庫問答以及將其納入數(shù)據(jù)智能操作系統(tǒng)(DiOS)的功能模塊等。

廣電運通(002152)公司打造的大模型知識中臺支持第三方通用大模型平臺的接入和調(diào)用， 目前公司已經(jīng)組織了技術(shù)團(tuán)隊專門對 Deep seek 進(jìn)行了研究，且完成 了開源版的部署，同步適配了運通云平臺，支持基于 Deep seek 模型的數(shù)智化應(yīng)用場景開發(fā)。

奇安信(688561)奇安信宣布已完成與 DeepSeek(深度求索)的全面深度接入， 這標(biāo)志著奇安信在AI 驅(qū)動安全戰(zhàn)略方面又邁出了重要一步。數(shù)據(jù)表明，奇安信自研 QAX 安全大模型通過 DeepSeek R1 進(jìn)行了一系列的優(yōu)化和蒸餾后，不僅運營 成本實現(xiàn)了大幅降低，同時在威脅研判等多個場景下的模型性能方面獲得了顯著 提升，這勢必將進(jìn)一步擴(kuò)大奇安信在人工智能與網(wǎng)絡(luò)安全融合創(chuàng)新的領(lǐng)先優(yōu)勢。

參考資料：開源證券-計算機(jī)行業(yè)深度報告：DeepSeek 火爆全球，AI 生態(tài)加速繁榮.pdf

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審核編輯 黃宇