■諾德股份（600110）發(fā)布公告，擬以總價8.48億元間接收購福建清景銅箔100%股權(quán)。

高工點評：越是頭部企業(yè)，危機感越強。

占據(jù)近四成市場份額的諾德股份，連續(xù)7年蟬聯(lián)國內(nèi)銅箔出貨量第一。但面對當(dāng)下的市場環(huán)境，依然不能絲毫松懈。

從大環(huán)境來看，諾德股份的收購可能主要考慮兩點，一是頭部動力電池客戶對于銅箔的需求提升，這既包括產(chǎn)品性能（超薄銅箔），也包括產(chǎn)能規(guī)模。二是在嘉元股份登錄科創(chuàng)板后，諾德股份需要用更快速的行動來鞏固自己的行業(yè)地位。

單純靠企業(yè)的內(nèi)生增長和擴張速度顯然太慢，外延式收購不失為一種不錯的選擇。

從收購標(biāo)的福建清景銅箔來看，至少有三點對于諾德股份有互補性。

區(qū)域布局上，福建清景地處福建省龍巖市，諾德在原有青海西寧、廣東惠州兩個銅箔生產(chǎn)基地的基礎(chǔ)上，將實現(xiàn)華東地區(qū)布局，可以更貼近包括寧德時代在內(nèi)的福建和長三角地區(qū)客戶。

產(chǎn)品上，福建清景已成為少有的以6微米銅箔為主的企業(yè)，且已進入供應(yīng)體寧德時代、中航供應(yīng)體系，在4.5um銅箔也有測試，因此對于諾德在高端銅箔市占率將有提升。

產(chǎn)能上，福建清景擁有0.5萬噸鋰電銅箔產(chǎn)能，也會對于諾德現(xiàn)有的產(chǎn)能是一個補充。

■針對媒體報道稱，大眾集團將通過定向增發(fā)不超過30%的股份及協(xié)議轉(zhuǎn)讓部分股權(quán)的方式成為國軒高科的第一大股東，并將在未來三年內(nèi)進一步成為其控股股東。

國軒回應(yīng)稱，公司董事會未接到過與上述媒體報道內(nèi)容相關(guān)的提案，亦未曾審議過與上述媒體報道內(nèi)容相關(guān)的議案。同時，公司董事會亦未收到過大眾汽車關(guān)于其董事會批準(zhǔn)與上述媒體報道內(nèi)容相關(guān)事項的通知。

高工點評：無風(fēng)不起浪。鋰昂納多估計，這個浪可能不會就這樣止步于國軒的回復(fù)。

盡管國軒否認(rèn)了媒體的報道，但請注意措辭，是“沒有收到……相關(guān)通知” 那是不是說，大眾董事會可能會批準(zhǔn)，只是還沒發(fā)出來呢。

站在大眾的視角來看，其目前在動力電池領(lǐng)域的投入已經(jīng)有目共睹，歐洲市場除了LG化學(xué)，已經(jīng)重金扶持Northvolt，在國內(nèi)，目前只僅有寧德時代一家主力供應(yīng)商。

在宏大的電動化野心之下，在國內(nèi)僅一家主力供應(yīng)商顯然還不夠，能有一個自己掌控的電池企業(yè)其實非常有必要。

國軒高科的回應(yīng)說，截至到4月22日，與大眾汽車就未來可能開展的技術(shù)、產(chǎn)品、資本等方面的戰(zhàn)略合作進行探討，雙方尚未就具體合作方式、內(nèi)容、價格等具體方面形成一致意見。也未就相關(guān)合作事項簽署或達成任何實質(zhì)性的有約束力的協(xié)議、承諾或其他安排。

上一次國軒和大眾鬧緋聞的時候，董秘馬桂富用了一個比喻：合肥是個好地方，國軒是家好企業(yè)，女性朋友、女朋友和老婆還是有區(qū)別的。不能因為和人家吃了兩頓飯就成女朋友了，還要進一步接觸。

不要著急，讓子彈飛一會，讓他們再吃幾頓飯?zhí)幰惶帯?/p>

■外媒報道稱，澳大利亞2019年新增了22661套家庭儲能系統(tǒng)，總?cè)萘繛?33MWh；非住宅電池容量143MWh。

高工點評：對于做海外儲能的中國企業(yè)而言，澳大利亞絕對是一個不容忽視的市場。

2019年，是澳大利亞電池儲能安裝全年新增儲能容量376MWh，其中，住宅側(cè)的電池容量有所下降，為233MWh，共安裝了22661套戶用電池系統(tǒng)，大約每13個擁有光伏系統(tǒng)的用戶中就有1個安裝了電池儲能系統(tǒng)；電網(wǎng)級和商用電池的總安裝量超過143MWh，

根據(jù)2015-2019年澳大利亞電池儲能安裝的累計數(shù)字顯示，住宅側(cè)電池儲能的安裝量遠高于非住宅側(cè)，分別達到738MWh和361MWh，但這一趨勢預(yù)計將在2020年發(fā)生逆轉(zhuǎn)。預(yù)計到2020年，澳大利亞的非住宅側(cè)的電池儲能容量將超過500MWh，新增容量將至少是住宅側(cè)儲能容量的兩倍。

這個機會留給誰呢？

■璞泰來鋁塑膜2019年實現(xiàn)營收7660萬元，同比增長29.3%；鋁塑膜出貨量616萬㎡，同比增長36%。

高工點評：疫情對于國產(chǎn)鋁塑膜，可能會是一個窗口機會，但想不到，有的國產(chǎn)鋁塑膜企業(yè)竟然不（去）務(wù)（做）正（口）業(yè)（罩），好在沒把璞泰來和其他鋁塑膜企業(yè)帶偏。

鋰昂納多估計，可能調(diào)試進口設(shè)備比做口罩更難吧。

國產(chǎn)鋁塑膜后起之秀蘇州鋰盾總經(jīng)理夏文進的觀點是：后疫情時代，受國外產(chǎn)能、物流及進口等限制，鋁塑膜供應(yīng)鏈迅速往國內(nèi)轉(zhuǎn)移，但對于鋁塑膜高技術(shù)要求沒有變。

國產(chǎn)鋁塑膜需要面對的應(yīng)用技術(shù)問題提升及管理提升的需求正在迅速被提高，目前在加速做好穩(wěn)定產(chǎn)品與應(yīng)用性提升的工作，差距逐漸縮小。