集微網(wǎng)消息，近期，新冠疫情在日本肆虐，村田、TDK等被動(dòng)元件大廠紛紛因?yàn)閱T工感染而宣布關(guān)閉工廠。消息曝光后，來(lái)自臺(tái)灣方面的MLCC漲價(jià)消息就充斥了整個(gè)國(guó)內(nèi)被動(dòng)元件市場(chǎng)。

譬如臺(tái)灣MLCC廠商受惠，有望獲得轉(zhuǎn)單；國(guó)巨已于3月底對(duì)渠道進(jìn)行一輪漲價(jià)，二季度MLCC再漲價(jià)30%，電阻再漲價(jià)100%；為保證供貨，國(guó)巨已與數(shù)家EMS廠及經(jīng)銷商根據(jù)第二季定價(jià)簽訂長(zhǎng)約……上述消息屢見(jiàn)不鮮。

據(jù)筆者了解，自今年2月份，國(guó)內(nèi)被動(dòng)元件市場(chǎng)經(jīng)歷了暴漲缺貨行情后，由于下游需求不振，盡管馬來(lái)西亞、菲律賓紛紛宣布封城，產(chǎn)能受損嚴(yán)重，臺(tái)灣一再傳來(lái)消息鼓吹漲價(jià)，但整個(gè)3月MLCC以及電阻市場(chǎng)都處于價(jià)格回落周期。

下游需求不振，而此時(shí)上游原廠傳來(lái)的被動(dòng)元件漲價(jià)缺貨又從何談起？為此，集微網(wǎng)從某國(guó)巨代理商方面得知，目前，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)MLCC、電阻、電感的價(jià)格已經(jīng)恢復(fù)到年前，但訂單量卻大不如前。受疫情影響，外貿(mào)訂單普遍取消，大量工廠擺停，整個(gè)市場(chǎng)基本沒(méi)什么出貨量。

國(guó)巨、華新科3月業(yè)績(jī)大漲

與國(guó)內(nèi)被動(dòng)元件市場(chǎng)的蕭條不同，臺(tái)灣被動(dòng)元件原廠三月份的業(yè)績(jī)卻十分亮眼。

臺(tái)灣被動(dòng)元件龍頭廠商國(guó)巨3月?tīng)I(yíng)收40.35億元，單月?tīng)I(yíng)收較上月增長(zhǎng)50.4%，較去年同期增長(zhǎng)14.8%。

國(guó)巨表示，3月份業(yè)績(jī)較上月大幅成長(zhǎng)，主要是因中國(guó)廠區(qū)復(fù)工逐漸改善，客戶訂單需求強(qiáng)勁所致；目前以手機(jī)、NB/PC及伺服器、電源供應(yīng)、資料中心等應(yīng)用端需求較穩(wěn)。

此外，國(guó)巨稼動(dòng)率在3月底時(shí)已回升至50%，雖然并未設(shè)定拉升目標(biāo)，但仍將持續(xù)努力調(diào)升產(chǎn)能利用率。

摩根大通推測(cè)，國(guó)巨2月的部分出貨量被推遲到3月，使得3月?tīng)I(yíng)收大增，但在此期間，被動(dòng)元件價(jià)格和客戶需求也有所改善，也是業(yè)績(jī)亮眼原因之一。

臺(tái)灣MLCC第二大廠商華新科3月?tīng)I(yíng)收為24.45億元，單月?tīng)I(yíng)收較上月增長(zhǎng)27.88%，較去年同期減少12.93%。華新科表示，3月?tīng)I(yíng)收較2月拉升，主要受惠中國(guó)大陸逐步復(fù)工、出貨恢復(fù)、PC需求增加。

工控用MLCC廠禾伸堂3月?tīng)I(yíng)收也大幅度成長(zhǎng)，營(yíng)收約為12.6億元，較上月大增52.94%，較去年同期增長(zhǎng)10.17%。

臺(tái)灣電感及電阻大廠奇力新3月?tīng)I(yíng)收為14.02億元，單月?tīng)I(yíng)收較上月增長(zhǎng)45.64%，較去年同期增長(zhǎng)10.22%。分產(chǎn)品來(lái)看，其電感3月?tīng)I(yíng)收較上月增長(zhǎng)60.94%、較去年同期增長(zhǎng)17.06%；電阻3月?tīng)I(yíng)收較上月增長(zhǎng)31.90%、較去年同期增長(zhǎng)3.94%。

奇力新指出，因筆電、伺服器與網(wǎng)通客戶群出貨上揚(yáng)，伴隨大中華區(qū)復(fù)工生產(chǎn)，電感出貨因而受惠，脫離2月陰霾。電阻延續(xù)年前缺貨及新冠疫情影響，在產(chǎn)能稼動(dòng)依然不足的情況下，電阻出貨相對(duì)性緊張。

顯然，臺(tái)灣被動(dòng)元件廠商對(duì)外給出的消息比較一致，供給端稼動(dòng)率不足，但客戶訂單需求強(qiáng)勁，這與國(guó)內(nèi)被動(dòng)元件市場(chǎng)并不一致。對(duì)此，業(yè)內(nèi)人士表示，3月份國(guó)巨等上游MLCC原廠正處于炒貨階段，且從暫停接單到開(kāi)放接單，業(yè)績(jī)大漲也不足為奇。

村田、TDK關(guān)閉工廠

據(jù)臺(tái)媒報(bào)道，國(guó)巨已于3月底對(duì)渠道進(jìn)行一輪漲價(jià)，個(gè)別品種價(jià)格漲幅達(dá)30%至50%。值得注意的是，集微網(wǎng)向某國(guó)巨代理商求證時(shí)，卻被其否認(rèn)表示，“市場(chǎng)訂單量很少，價(jià)格一直在回落，現(xiàn)在已經(jīng)穩(wěn)定下來(lái)了”。

與此同時(shí)，日系被動(dòng)元件大廠村田、TDK紛紛傳出因員工感染新冠病毒關(guān)閉工廠，這也給了臺(tái)系廠商喊漲的理由。

4月5日，村田發(fā)布公告稱，公司旗下福井村田制作所的1名員工確診感染新型冠狀病毒。

公告顯示，出于確保員工健康和安全方面的考慮，該據(jù)點(diǎn)4月5日至4月7日期間停止生產(chǎn)，全體員工居家隔離。

村田的福井縣工廠產(chǎn)能比重達(dá)25%，為村田旗下最大單一廠區(qū)，也是最重要的手機(jī)及電子產(chǎn)品用的高階MLCC廠。

此外，TDK公司也宣布，其在山形縣鶴岡工廠的一名20歲男性雇員已被確認(rèn)感染了COVID-19。出于安全原因，該工廠已暫停運(yùn)營(yíng)。

根據(jù)TDK的公開(kāi)信息，受影響的工廠主要生產(chǎn)和銷售無(wú)鉛電感器，陶瓷諧振器，共模濾波器和線圈繞組。至于工廠何時(shí)恢復(fù)運(yùn)營(yíng)，TDK尚未發(fā)布任何公開(kāi)聲明。

臺(tái)媒引述凱基投顧報(bào)道，菲律賓、馬來(lái)西亞和日本等地被動(dòng)元件廠生產(chǎn)，受到越來(lái)越嚴(yán)格的檢疫措施影響，將直接影響到被動(dòng)元件的全球供應(yīng)量，預(yù)期將有利于MLCC及晶片電阻第二季的定價(jià)。

此外，有報(bào)道稱，鑒于潛在斷料疑慮，國(guó)巨已與數(shù)家EMS廠及經(jīng)銷商根據(jù)第二季定價(jià)簽訂長(zhǎng)約，合約將采固定價(jià)格及一定供貨比重，但未保證未來(lái)12～18個(gè)月最低供貨量。

漲價(jià)傳言似乎越來(lái)越真，但有客戶會(huì)買單嗎？

需求不振，市場(chǎng)訂單大減

眾所周知，以智能手機(jī)為代表的消費(fèi)電子和以新能源汽車為代表的汽車電子是MLCC的主要應(yīng)用市場(chǎng)。

不過(guò)，目前的情況是，海外疫情越來(lái)越嚴(yán)重，印度、越南、美國(guó)、日本、歐洲等地的手機(jī)產(chǎn)業(yè)鏈廠商以及汽車廠商紛紛關(guān)閉工廠，已經(jīng)有不少?gòu)S商宣布裁員。

國(guó)外廠商如此，國(guó)內(nèi)廠商情況亦不容樂(lè)觀。

據(jù)集微網(wǎng)此前報(bào)道，早在今年1月，國(guó)內(nèi)外多家一線終端智能手機(jī)品牌廠商就因疫情持續(xù)擴(kuò)散帶來(lái)的影響，向供應(yīng)鏈發(fā)出交貨延期的通知，與此同時(shí)，也取消了一部分未生產(chǎn)的新訂單。近期，由于海外終端市場(chǎng)受到的沖擊遠(yuǎn)大于國(guó)內(nèi)，業(yè)界再次傳出終端品牌削減海外訂單的聲音。

大型電子廠商面對(duì)的或許只是砍單，需求雖然有延后但不會(huì)消失，而中小型廠商面對(duì)的卻是生死之戰(zhàn)。當(dāng)前國(guó)內(nèi)外貿(mào)企業(yè)普遍面臨著缺單問(wèn)題，部分工廠已經(jīng)宣布倒閉、裁員或放無(wú)薪假，由此傳導(dǎo)到上游被動(dòng)元件市場(chǎng)，也出現(xiàn)需求不振。

集微網(wǎng)了解到，在國(guó)內(nèi)著名的電子分銷市場(chǎng)華強(qiáng)北，已經(jīng)有不少的商鋪轉(zhuǎn)讓信息傳出。此外，由于傳感器、晶振等市場(chǎng)火爆，有不少中小型的被動(dòng)元件分銷商開(kāi)始轉(zhuǎn)向分銷傳感器、晶振等產(chǎn)品，尋求出路。

在此情況下，3月25日，TDK宣布下修財(cái)測(cè)，因疫情擴(kuò)大，導(dǎo)致被動(dòng)元件等事業(yè)的中國(guó)工廠稼動(dòng)率下滑、加上中國(guó)市場(chǎng)銷售減少，因此今年度(2019年4月-2020月3月)合并純利潤(rùn)目標(biāo)自原先預(yù)估的840億日元大砍260億日元至580億日元，以往的預(yù)測(cè)是增長(zhǎng)2%，現(xiàn)為減益。

日系廠家在被動(dòng)元件方面一向是處于領(lǐng)先地位，TDK生產(chǎn)的主要是高端產(chǎn)品，與國(guó)巨等臺(tái)系廠商占據(jù)的中低端市場(chǎng)并不同。因此，這并不能反映出市場(chǎng)的全貌，但覆巢之下無(wú)完卵，在智能手機(jī)以及汽車產(chǎn)業(yè)需求不振的當(dāng)下，臺(tái)系被動(dòng)元件又有什么理由大受歡迎！